陈雪萍 中南民族大学法学院 教授
关键词: 信托法/信托财产/信托受益人/追及权/优先权/物权保护机制
内容提要: 信托受益人权利的性质究竟是对人权还是对物权，是信托法上颇具争议的问题。厘清信托受益人权利的性质有助于我国信托立法将受益人权利纳入到物权法的保护范畴中，从而对确立受益人权利更有效的保护机制和受益人权利有效行使的方式有着重大的意义。我国信托受益人权利物权保护机制之构建可以从以下几个方面着手：（１）赋予信托受益人对信托财产的追及权；（２）赋予信托受益人对信托财产的优先权；（３）赋予信托受益人对信托财产替代物之权利。
在信托关系中，委托人设立信托的根本目的就是将信托财产的受益权移转于受益人，[1]从而使受益人获得针对信托财产的权利。信托受益人权利的性质究竟是对人权还是对物权，[2]是信托法学界颇具争议的问题。信托受益人权利的性质决定了受益人权利的保护方式以及权利保护的充分性。有鉴于此，笔者拟对信托受益人权利的性质作番探讨，以期对我国信托法的理论和实践有所助益。
一、信托受益人权利性质之争论
尽管信托是一种高度发达的制度，但要确切地阐明信托受益人权利的法律性质是很困难的。[3]信托受益人权利的性质问题，一直是信托法学界争论不休的问题。
（一）早期观点
信托受益人权利究竟是对人权还是对物权，是英美法系国家信托法学者争论已久的问题。关于信托受益人权利性质学理争论的理论意义不大，而对信托受益人权利性质的合理定位具有重要的实践意义：如果将信托受益人权利定位于财产性权利，[4]那么，当受托人破产时，受益人就能得到更有效的保护。这是因为，如果信托受益人仅对受托人享有对人权，那么，当受托人破产时，受益人与受托人之普通债权人一样并无任何优先的权利；而如果受益人对受托人管理的信托财产享有财产性权利，则有权使信托财产不受受托人之普通债权人的追索。
早期英美法系国家信托法学者关于信托受益人权利性质的争论主要在于该种权利究竟是对人权还是对物权。
１．对人权。以英国信托法学家梅特兰为代表的学者认为，信托受益人的权利必须是对人权，因为信托受益人的衡平权利不能对抗后续的、不知信托存在的、支付了资产之对价的善意购买人。[5]这种善意购买人享有绝对的、非受限制的、不可反驳的抗辩权和不可反驳的请求权。[6]这种观点主要是从信托的历史发展来考量的。起初，信托受益人仅能对抗最初的受托人而非善意的第三人。随着信托利害关系人群体的出现，信托受益人享有了对抗除善意的、支付对价的、未被告知信托存在的购买人之外的一切人的权利。该种观点将信托受益人之权利视为对人权，主要是因为该种权利不能对抗善意的、不知情的、支付对价的购买人。
２．对物权。由于传统的对人权观点无法诠释信托受益人对信托财产的追及权，因此，对人权的观点一经提出，便遭到了一些人的批判。其中，美国信托法学家斯科特对此观点进行了反驳。他认为：“信托受益人的权利是对物权，因为它能够对抗一切不特定的人，尽管有些例外。”[7]例如，支票的所有权人被认为享有支票之对物权，尽管他可能不能对抗支票之持有人。斯科特认为：“既然信托受益人享有信托财产的追及权，那么就可以说，他享有了对物权这种财产性权利，这种对物权远远超过了对人权。信托受益人拥有所有权的利益，而不必受普通法对财产所有人限制的约束。”[8]而且，在“贝克诉阿彻希案”[9]中，英国议会上院对信托基金上受益人权利性质的判断没有采用对人权的理论。在此案中，英国议会上院中大多数人认为受益人是信托基金的唯一受益所有权人。此案判决书中所形成的观点成了以后案件的判决依据。美国学者博格特等认为：“受益人权利是财产性权利，受益人权利的移转即具有财产权移转的效力，而非一方负有义务。”[10]还有学者认为，受益人对信托财产享有权利，该种权利具有物权性质，可以对抗一切不特定的人，除善意受让人以外。[11]
（二）现在观点
由于英美法系国家法院对信托受益人权利性质的认定缺乏统一的标准，因此，有人试图寻找一种折中的方式。例如，英国学者汉伯里将信托受益人之衡平利益视作混合权利，认为“受益人权利的行使受善意受让人原则的限制，因而并非是完全的对物权”。[12]然而，信托受益人权利的性质因不动产登记而变得越来越复杂。无论信托受益人权利的性质在不动产登记之前如何，在登记后，受益人权利性质上就是对物权，因为登记实际上是向一切不特定的人公示信托财产以及与不动产有关的交易目的。
一般而言，信托是财产权与债权的混合体：信托受益人享有信托基金或资产的受益利益或受益所有权，该种权利在性质上是财产性权利，因为它约束获得该信托资产法定权利的第三人。但是，由于受托人对受益人承担个人义务即管理信托义务，因此受益人可以要求受托人以其个人财产对信托资产承担个人责任。
关于信托受益人权利的性质，现在有学者认为，受益人享有要求受托人实施信托和管理信托财产之衡平所有权。信托受益人权利似乎是介于对人权和对物权两者之间的混合性权利。美国联邦最高法院马歇尔大法官认为：“信托受益人享有对人权，在有些情况下也享有对物权。”[13]在马歇尔看来，信托受益人的衡平权利很显然有一些财产性权利的特性但非绝对。因为信托受益人不是唯一的所有权人，在信托关系存续期间所有权分离的一部分赋予了受托人，受益人的财产性权利兼具对人权和财产权的特点。正如汉伯里所言：“衡平权不是完整的财产权，因为它受善意受让人原则的制约；它也不是纯粹的对人权，因为它可以对抗受托人以外的其他人（如已被告知受益人利益存在的受让人）。”[14]这种观点将混合性权利中对人权定位于受益人不能对抗善意受让人的权利。
还有主张信托受益人权利为混合性权利的学者认为，对物权是指信托受益人对信托财产的权利，而非指对抗整个世界任何人的权利（除善意的、不知情的、支付对价的购买人以外）。信托受益人有权根据信托条款的规定享有衡平财产权利，信托文件可以规定特定受益人享有信托基金中指定部分特定形式的权利。信托受益人对受托人因违反信托义务将信托财产转让所获得的价金享有追及权。同时，信托受益人也享有对人权，该种对人权是指针对违反信托义务之受托人的权利，而非指不能对抗善意受让人的权利。信托受益人可以要求受托人返还因违反信托义务所转让的特定财产，或赔偿受益人所遭受的损失。信托受益人也可以要求明知信托存在而取得违反信托义务所转让的财产或不诚实地协助受托人实施违反信托义务行为的第三人对其所遭受的损失承担个人责任。该种观点将混合性权利中的对人权定位于受益人针对受托人的请求权。
此外，还有学者主张：“最好是将信托受益人权利视为自成一类的权利，而不是试图将其归入均不尽合适的分类中”[15]“与其将受益人的权利进行不恰当的分类还不如将其作为一种特殊的权利”。[16]
不过，现在一般认为，信托受益人对信托财产或其收益享有财产性权利。信托一旦设立，从其设立之时受益人就对信托财产享有衡平法上的财产性权利。该种财产性权利可以对抗财产的后续持有人，而且受益人可以追踪至原始的财产及其替代财产，当然，受让人未被告知存在信托利益且支付对价的除外。如果受托人违反信托义务而处分信托财产，那么受益人有权追及至信托财产转化成的资金或任何替代财产或从受托人本人或妨害信托的任何第三人处获得与信托财产价值相当的补偿。如果受托人破产，而该信托财产可以确定的话，受益人仍然享有其上的利益并有权对抗受托人的普通债权人。[17]“当受托人违反信托义务处分信托财产时，受益人享有对信托财产的请求权，而且当信托财产到达受让人手中且无法回到受益人手中时，受益人唯一的办法就是对受托人提起违反信托义务之诉讼。”[18]这实际上是赋予受益人的救济手段。这种对人权是救济权，是对受益人的物权受到侵害时所赋予的救济权。总之，受益人的财产性权利是一种对世的、持续的和可强制执行的权利。
二、信托受益人权利性质之定性
信托法学界之所以会产生对信托受益人的权利性质争论不休的情形，是因为对人权与对物权的概念被不同的人用于不同的情形而采用不同的含义引起混乱所造成的。最根本的问题在于人们将信托受益人强制受托人管理信托事务的权利看做是纯粹的对人权，并以善意受让人原则对受益人追及权的限制来否认受益人的对物权。由此看来，受益人权利性质的判断标准取决于对对人权与对物权概念的统一理解，而这又关系到对受益人权利性质之合理定性。下面分述之。
（一）信托受益人权利性质之判断标准
美国学者奥斯汀将对物权界定为“对抗一切人的权利”，而将对人权界定为“对抗特定人的权利”。[19]斯科特将对物权界定为“对世权，同时对世人施加了义务；世人为一切不特定的人或数量不确定的人”，并将对人权界定为“对抗特定人的权利，同时对特定人施加了义务”。[20]英国学者彭纳认为，财产法上的权利都是赋予给人的权利。对人权直接针对特定的人，而对物权只是通过与特定物的关系而使人之间产生联系。对物权和“物”的联系似乎仅仅在于，这种权利义务关系中人的关系只能通过与某个物的联系来确定。[21]“对物权是指赋予人的，可以对抗任何他人的权利，与对物权相关的义务总是消极的，即禁止性的义务；对人权是指赋予人的，只是对抗特定人的权利，与对人权相关的义务有些是消极的，有些是积极的，即应为的义务。”[22]虽然对物权是针对物的而不是对人的权利，但对物权是可以对一切人行使的。对物权中的“物”作为权利的载体和权利义务连接的媒介，起到了确定对物权之权利范围的作用。对物权本质上是物权，是与财产所有权相关的权利。[23]
由此观之，某种权利要成为对物权，应当满足一定的要件，这些要件也是对物权与对人权的本质区别之所在。其具体应包括：
吉林省辐射污染防治条例
吉林省人大常委会
吉林省辐射污染防治条例
（吉林省第十届人民代表大会常务委员会第十二次会议于２００４年７月２８日通过，自２００４年９月１日起施行）
第一章 总则
第一条 为了防治辐射污染，保障环境安全和公众健康，加强辐射环境监督管理，促进辐射技术的利用和发展，根据《中华人民共和国环境保护法》和《中华人民共和国放射性污染防治法》等法律、法规，结合本省实际，制定本条例。
第二条 本条例所称辐射是指放射性辐射和电磁辐射。
放射性辐射包括核设施、核技术利用和射线装置使用以及伴生放射性矿开发、利用等所产生的辐射。
电磁辐射包括信息传递中的电磁波发射，工业、科学、医疗应用和高压输变电中产生的辐射。
第三条 本条例适用于本省行政区域内辐射污染防治活动。
第四条 辐射环境监督管理工作实行统一监督、严格管理、预防为主、防治结合、安全第一的原则。
第五条 县级以上人民政府应当将辐射污染防治工作纳入所辖区域的环境保护规划，建立并落实辐射环境安全责任制，开展辐射防护知识的宣传，使公众了解放射性污染防治的有关情况和科学知识。
第六条 省人民政府环境保护行政主管部门对全省辐射环境实施统一监督管理。省环境保护行政主管部门可以委托所属的辐射环境监督管理机构负责辐射环境监督管理的具体工作。
各市（州）、县（市、区）人民政府环境保护行政主管部门对本行政区域内的放射性环境依法实施监督检查，对电磁辐射环境实施统一监督管理。
卫生行政主管部门负责放射源的职业病危害评价管理、放射源诊疗技术和医疗辐射机构的准入管理，参与放射源的放射性污染事故应急工作，负责放射源的放射性污染事故的医疗应急工作。
公安部门负责对放射源的安全保卫和道路运输安全的监管，负责丢失和被盗放射源的立案、侦查和追缴，参与放射源的放射性污染事故的应急处理工作。
其他有关行政管理部门和单位应当按照各自的职责范围，做好辐射源安全的监督管理工作。
第七条 任何单位和个人都有保护环境的义务，并有权对污染辐射环境的行为检举或者控告。
第八条 对在辐射环境保护和辐射事故应急处理工作中做出显著成绩的单位和个人，由县级以上人民政府给予表彰和奖励。
第二章 监督管理
第九条 辐射项目建设单位必须按照国家环境保护的有关规定，分别向国家或者省环境保护行政主管部门申报登记。
第十条 新建、改建、扩建豁免水平以上的电磁辐射项目，建设单位必须向国家或者省环境保护行政主管部门提交环境影响报告书（表），经批准后方可建设。
在本条例实施前，已经建设但未报批环境影响报告书（表）或者未经环境影响评价审批的，建设单位必须自本条例实施后6个月内补办手续。
第十一条 环境影响报告书（表）经批准后，项目规模、工艺或者地址等发生重大变化的，应当重新编制辐射项目环境影响报告书（表），报有审批权的环境保护行政主管部门审批。
第十二条 与辐射项目配套建设的辐射防护设施，必须与主体工程同时设计、同时施工、同时投入使用。
第十三条 辐射项目竣工后，项目建设单位应当向审批单位提出辐射防护设施竣工验收申请，经验收合格后，方可投入生产或者使用。
第十四条 生产、销售、使用放射性同位素和加速器、中子发生器以及含放射源的射线装置等辐射项目终止前，项目实施单位应当向省环境保护行政主管部门提交终止实施方案，经批准、验收合格后，注销项目许可证。
第三章 污染防治
第十五条 辐射项目的防护设施必须符合国家规定标准，并保证正常运行，不得擅自闲置或者拆除。
第十六条 生产、销售、使用放射性同位素和射线装置的单位，应当按照国务院有关放射性同位素与射线装置放射防护的规定申请领取许可证，办理登记手续。
流动使用放射源或者含有放射源的射线装置的，应当事先到使用地的环境保护行政主管部门备案。
第十七条 生产、销售、使用放射性同位素和加速器、中子发生器以及含放射源的射线装置的单位，应当在申请领取许可证前编制环境影响评价文件，报省环境保护行政主管部门审查批准；未经批准的，有关部门不得颁发许可证。许可证颁发机关应当将有关情况通告其所在地县级以上人民政府环境保护行政主管部门、公安或者卫生部门。
第十八条 放射性工作场所应当实行分区管理，划分为控制区和监督区，严格控制污染扩散，保障环境安全。
第十九条 生产、销售、使用、贮存、处置放射性物质和射线装置的场所以及运输放射性物质和含放射源的射线装置的工具，应当设置明显的放射性标识、标志和中文警示说明。
第二十条 含有放射性物质的产品，应当符合国家放射性污染防治标准。不符合国家放射性污染防治标准的，不得出厂和销售。
使用伴生放射性矿渣和含有天然放射性物质的石材做建筑材料和装修材料，应当符合国家规定的建筑材料放射性核素控制标准。不符合规定标准的，不得使用。
第二十一条 向环境排放放射性废气、废液，必须采用国家规定的排放方式，并符合国家放射性污染防治标准。禁止利用渗井、渗坑、天然裂隙、溶洞或者国家禁止的其他方式排放放射性废液。
产生放射性废气、废液的单位应当向审批环境影响评价文件的环境保护行政主管部门申请排放量，根据规定的排放方式和核定的放射性核素排放量排放，并定期报告排放计量结果。
第二十二条 产生放射性固体废物和国家规定不得向环境排放放射性废液的单位，应当按照国家和省有关规定，对其产生的放射性固体废物、废液进行处理后，送交放射性废物处置单位处置或者贮存，并承担处置和贮存费用。
第二十三条 转让放射性同位素和射线装置，必须到原办理许可证的部门，办理申报登记、变更登记手续。
第二十四条 回收使用被放射性物质污染的物件、材料，应当经过去污处理，达到防护要求，并经过具有放射性检测资质的单位确认合格。
第二十五条 钢铁、有色金属生产企业，在废旧金属入炉冶炼前，应当进行放射性检测，如实登记检测结果。对超出国家规定标准的，不得入炉冶炼，并立即向县级以上人民政府环境保护行政主管部门报告。
第二十六条 省环境保护行政主管部门会同其他有关部门组织建立全省辐射环境监测网络，加强对辐射环境和辐射污染源的监测管理。
第二十七条 辐射项目实施单位可以根据防护需要，配备相应的辐射环境监测仪器和设备，对辐射环境进行监测，建立监测档案。
第二十八条 辐射项目实施单位应当定期检查辐射装置及其防护设施的性能，建立健全辐射安全保卫和管理制度及辐射环境污染源的档案资料，设置专（兼）职人员负责辐射环境安全防护工作，落实安全防护责任。
第二十九条 从事辐射工作的人员应当接受有关法律法规、专业技术、安全防护和事故应急响应处理的培训和考核。
第三十条 在集中使用的大型电磁辐射发射设施或者高频设备周围，按环境保护和城市规划要求划定的规划限制区域内，不得修建居民住房和幼儿园等敏感建筑。
对已经建成的大型电磁辐射发射设施或者高频设备，经过鉴定确实对周围环境造成污染的，应当采取有效防护措施。经采取措施后仍达不到国家污染防治标准的，应当逐步迁出。
第四章 污染事故应急处理
第三十一条 省环境保护行政主管部门应当会同公安、卫生等有关部门制定全省放射性污染事故应急处理工作预案，并报省人民政府批准。
第三十二条 生产、销售、使用放射性同位素和加速器、中子发生器以及含放射源的射线装置等辐射项目实施单位应当制定污染事故应急处理工作预案，并报省环境保护行政主管部门备案。
第三十三条 发生放射源丢失、被盗和放射性污染事故时，有关单位和个人，必须立即采取应急措施，防止污染扩散，并向当地环境保护行政主管部门和公安、卫生等部门报告，接受调查处理。
当地有关部门接到事故报告后，应当立即向本级人民政府和省环境保护行政主管部门、公安、卫生部门报告。
接到报告后，当地人民政府应当及时将有关情况告知公众，并做好事故的调查、处理工作。省环境保护行政主管部门和公安、卫生等有关部门应当立即启动放射性污染事故应急处理工作预案，按照各自的职责组织采取有效措施，防止污染蔓延，减少事故损失。
第三十四条 放射性污染事故处理结束后，当地人民政府应当向省环境保护行政主管部门、公安、卫生部门提交事故报告。省环境保护行政主管部门应当将事故处理结果报省人民政府，并按照有关规定报国务院环境保护行政主管部门。
第三十五条 处理放射性污染事故所发生的清除污染的费用，由事故单位或者个人承担。
第五章 法律责任
第三十六条 违反本条例规定，电磁辐射项目防护设施未建成或者未经验收合格，主体工程即投入生产、使用的或者擅自闲置、拆除辐射项目防护设施的，由审批环境影响评价文件的环境保护行政主管部门责令改正，并处一万元以上五万元以下罚款。
第三十七条 电磁辐射项目未编制环评文件，或者环境影响评价文件未经环境保护行政主管部门批准，擅自开工建设的，由审批环境影响评价文件的环境保护行政主管部门责令停止违法行为，限期补办手续或者恢复原状，并处一万元以上十万元以下罚款。
第三十八条 违反本条例规定，不按照国家规定处理或者贮存不得向环境排放的放射性废液的，由县级以上人民政府环境保护行政主管部门责令停止违法行为，限期改正，并处一万元以上十万元以下罚款。
第三十九条 违反本条例规定，有下列行为之一的，由县级以上人民政府环境保护行政主管部门或者其他有关部门依据职权责令限期改正；逾期不改正的，责令停产停业，并处二万元以上十万元以下罚款：
（一）不按照规定设置放射性标识、标志、中文警示说明的；
（二）不按照规定建立健全安全保卫制度和制定事故应急处理工作预案的；
（三）不按照规定报告放射源丢失、被盗或者放射性污染事故的。
第四十条 违反本条例规定，对产生的放射性固体废物不按国家规定进行处置的，由审批该单位环境影响评价文件的环境保护行政主管部门责令停止违法行为，限期改正；逾期不改正的，指定有处理能力的单位代为处置，所需费用由产生放射性废物的单位承担，可以并处五万元以上二十万元以下罚款。
第四十一条 违反本条例规定，放射性项目防护设施未建成或者未经验收合格，主体工程即投入生产、使用的或者擅自闲置、拆除放射性项目防护设施的，由审批环境影响评价文件的环境保护行政主管部门责令改正，并处五万元以上二十万元以下罚款。
第四十二条 违反本条例规定，有下列行为之一的，由县级以上人民政府环境保护行政主管部门责令停止违法行为，限期改正，并处十万元以上二十万元以下罚款：
（一）向环境排放不得排放的放射性废气、废液的；
（二）不按照规定的方式排放放射性废液，利用渗井、渗坑、天然裂隙、溶洞或者国家禁止的其他方式排放放射性废液的。
第四十三条 造成放射性环境污染事故的，由县级以上人民政府环境保护行政主管部门或者其他依照法律规定行使环境监督管理权的部门，根据所造成的危害，按有关法律规定予以处罚；对造成电磁辐射污染事故的，由省人民政府环境保护行政主管部门处一万元以上三万元以下罚款。对负直接责任的有关主管人员和直接责任人员，由其所在单位或者上级行政主管部门给予纪律处分；构成犯罪的，由司法机关依法追究刑事责任。
第四十四条 辐射环境监督管理人员滥用职权、玩忽职守、徇私舞弊的，由其所在单位或者上级行政主管部门给予行政处分。
第六章 附则
第四十五条 本条例自2004年9月1日起施行。
